YIELDMAT
Funkcia YIELDMAT vráti efektívnu ročnú úrokovú mieru pre cenný papier, pri ktorom sa úrok vypláca iba pri splatnosti.
YIELDMAT(uzavretie; splatnosť; vydanie; ročná sadzba; cena; každodenne)
uzavretie: Dátum/čas alebo dátumový reťazec, ktorý predstavuje dátum uzavretia obchodu, spravidla je to jeden alebo viacero dní za dátumom samotného obchodu. uzavretie je dátum, ktorý sa musí nachádzať za dátumom špecifikovaným v argumente vydanie.
splatnosť: Dátum/čas alebo dátumový reťazec, ktorý predstavuje dátum splatnosti cenného papiera. splatnosť je dátum, ktorý sa musí nachádzať za dátumom špecifikovaným v argumente uzavretie.
vydanie: Dátum/čas alebo dátumový reťazec, ktorý predstavuje dátum vydania cenného papiera.
ročná sadzba: Číslo predstavujúce ročnú kupónovú sadzbu alebo ročnú stanovenú mieru úrokov cenného papiera, ktoré slúži na stanovenie pravidelných splátok úrokov. ročná sadzba musí byť väčšia ako 0 a zadáva sa buď ako desatinné číslo (napríklad 0,08), alebo ako percento (napríklad 8 %).
cena: Číslo predstavujúce náklady na cenný papier na 100 USD nominálnej hodnoty. cena sa vypočíta ako nákupná cena / nominálna hodnota* 100 a musí byť väčšia ako 0.
každodenne: Voliteľná modálna hodnota, ktorá špecifikuje počet dní v mesiaci a počet dní v roku (každodenne) použitých vo výpočtoch.
30/360 (0 alebo vynechané): 30 dní v mesiaci, 360 dní v roku pomocou metódy NASD pre dátumy pripadajúce na 31. deň mesiaca.
skutočný/skutočný (1): Skutočný počet dní v každom mesiaci, skutočný počet dní v každom roku.
skutočný/360 (2): Skutočný počet dní v každom mesiaci, 360 dní v roku.
skutočný/365 (3): Skutočný počet dní v každom mesiaci, 365 dní v roku.
30E/360 (4): 30 dní v mesiaci, 360 dní v roku pomocou európskej metódy pre dátumy pripadajúce na 31. deň mesiaca.
Príklad |
|---|
Predpokladajme, že zvažujete kúpu hypotetického cenného papiera. Cenný papier bol pôvodne vydaný 14. decembra 2008 (vydanie), nákup sa uzavrie 1. mája 2009 (uzavretie), cenný papier je splatný v sume 100 na 100 USD nominálnej hodnoty (cena je 100) 30. júna 2015 a z tohto cenného papiera sa vyplácajú úroky iba pri splatnosti a s ročnou sadzbou 6,5 % (ročná sadzba) vypočítanou na základe metódy 30/360 (každodenne). Cenný papier sa ponúka za cenu 99,002 (cena). =YIELDMAT(“01.05.2009”; “30.06.2015”; “14.12.2008”; 0,065; 99,002; 0) vráti približnú hodnotu 6,565 %, výnos do splatnosti vychádzajúci z daných predpokladov. Výnos do splatnosti bude vyšší ako ročná úroková miera, ak je cenný papier ocenený na menej, ako je cena pri splatnosti, a nižší ako ročná úroková miera, ak je cenný papier ocenený na viac, ako je cena pri splatnosti. |